1、中國智能家居產業(yè)概述
1.1 智能家居的內涵與外延
① 智能家具 ：將組合智能、電子智能、機械智能、物聯(lián)智能等技術融入家具產品當中的智能家居設備，通常包括智能沙發(fā)、智能櫥柜、智能馬桶等 ;
② 智能家電 ：把微處理器、傳感器技術、網絡通信技術等引入家電設備后形成的家電產品，通?？梢宰詣痈兄≌臻g狀態(tài)、家電自身狀態(tài)、家電服務狀態(tài)，能夠自動控制及接收用戶在住宅內外發(fā)出的指令。典型的智能家電包括智能音響、智能冰箱、智能洗衣機、智能投影儀、智能貓眼、智能門鎖、智能電飯煲、掃地機器人等 ;
③ 智能家裝 ：智能化的家庭裝飾裝修，比如能通過壓敏傳感器和攝像頭跟蹤技術來檢測人體的姿勢、運動和碰撞的智能地板。由于這些設備造價與維護較為昂貴，目前還沒有大規(guī)模的應用，大多處于概念階段，僅少數廠家已開始布局 ;
④ 智能家紡 ：把傳感器、芯片等電子技術與家紡用品結合的智能化產品，如可以通過埋在內部的纖維傳感器來實現(xiàn)對心率、體動、呼吸頻率、睡眠質量和睡眠狀態(tài)等各項指標進行檢測的智能床墊、智能枕頭。
1.2 中國智能家居的行業(yè)現(xiàn)狀
(一)中國智能家居行業(yè)整體情況
基于廣闊的市場空間、新技術的快速迭代、新基建的政策紅利以及新消費形勢的需求，智能家居產業(yè)發(fā)展提速，國內各家巨頭公司也紛紛涌入這個賽道。
當前智能家居行業(yè)，產業(yè)鏈上游產業(yè)主要包括芯片、零部件、控制器、元器件等技術產業(yè) ;中游涵蓋了所有智能家居產品，包括智能家電、智能音箱、智能安防等產品設備企業(yè) ;下游則是指直接面向消費者的經銷商、服務商等。
根據 2022 年中投產業(yè)研究院發(fā)布的《2022-2026 年中國智能家居市場投資分析及前景預測報告》，中國將成為全球最大的智能家居生產國，占據全球 50%-60% 的智能家居市場份額，利潤占據全球 20%-30% 的市場份額。2017-2021 年，我國智能家居市場規(guī)模從 3,254.7 億增長至 5,800.5 億元，年均復合增長率為 18.51%。
2021 年，智能門鎖、智能安防配套規(guī)模超過 210 萬套，配置率超 74% ;智能開關、智能坐便器、智能家居系統(tǒng)、智能晾衣架、智能窗簾等部品配套規(guī)模的增速超過 10% ;智能花灑增長兩倍之多 ;智能家電是我國智能家居使用率最高的產品，使用率占比達 19.6%，其次為智能鎖和智能音箱，使用率占比分別為 18.1% 和 17.7%。
(二)中國智能家居行業(yè)發(fā)展環(huán)境
① 政策 ：數字經濟戰(zhàn)略及“雙碳”目標引導綠色革命
發(fā)展數字經濟已然成為國家戰(zhàn)略，數字家庭作為數字經濟的重要組成部分，是家庭設備的數字化升級，這促使傳統(tǒng)家居設備升級轉型，直接帶動智能家居行業(yè)的進步。
2020 年 9 月，我國明確提出 2030 年“碳達峰”和 2060年“碳中和”目標。“雙碳”目標的實現(xiàn)需要綠色低碳產業(yè)的支持，智能家居可以通過對家居用電的自動化、精確化控制，實現(xiàn)對家居能源消耗的監(jiān)測和量化，從而優(yōu)化能源使用效率，做到能源上的“節(jié)流”，切實落實“雙碳”目標。
近年來，國家不斷地出臺政策引導并扶持智能家居產業(yè)的發(fā)展。
② 經濟 ：居民收入持續(xù)提高，城市煥新速度加快
近 3 年，我國經濟受新冠疫情影響，但總體來看，中國經濟保持穩(wěn)定增速，居民人均可支配收入與消費支出水平隨之上升。根據國家統(tǒng)計局的數據，2021 年我國人均可支配收入達 3.5 萬元，比上年名義增長 9.1% ;人均消費支出達 2.4 萬元，比上年名義增長 13.6%。習近平總書記指出，“大國經濟的優(yōu)勢就是內部可循環(huán)，我國是全球最大、最有潛力的消費市場。居民消費優(yōu)化升級，同現(xiàn)代科技和生產方式相結合，蘊含著巨大增長空間。”
智能家居與住房更新密切相關。2020 年，國務院辦公廳發(fā)布《關于全面推進城鎮(zhèn)老舊小區(qū)改造工作的指導意見》，其中明確要求重點改造 2000 年以前建成的老舊小區(qū)，并且除對城鎮(zhèn)老舊小區(qū)進行基礎性改造之外，還應進行智慧化改造，在小區(qū)公共服務方面進行智慧化提升。
除“舊改”推進以外，精裝房滲透率的提升也為智
能家居產業(yè)發(fā)展增添新動力。根據奧維云網(AVC)的數據，2020 年以來受疫情影響，精裝房比例雖有小幅波動，但此后一直保持在 30% 以上。2016 年開始，許多智能家居企業(yè)加入到了地產的全屋智能裝修項目當中，助力建設智慧房產、智慧社區(qū)，智能家居配置率不斷上升。
③ 社會文化 ：網絡普及率超過七成，老齡化與少子化催化智能需求
互聯(lián)網的發(fā)展促進了互聯(lián)、互通、共建、共享的數字社會的形成，幫助數字產業(yè)化和產業(yè)數字化穩(wěn)步發(fā)展，使得智能家居產業(yè)獲得充分的發(fā)展空間。根據 2022 年 8 月中國互聯(lián)網絡信息中心(CNNIC)發(fā)布的第 50 次《中國互聯(lián)網絡發(fā)展狀況統(tǒng)計報告》，截至 2022 年 6 月，我國互聯(lián)網普及率達 74.4%，網民規(guī)模為 10.51 億。
社會老齡化將帶來家庭結構的改變，更多獨居家庭、空巢老人會在未來出現(xiàn)，這在需求側為智能家居行業(yè)發(fā)展提供新動力。國際標準認為 65 歲及以上人口比例超過 7% 即為進入老齡化社會。根據國家統(tǒng)計局的調查數據，2021 年，我國 65 歲及以上人口已超過 2 億，占人口總數的 14.2%，勞動人口的老年撫養(yǎng)比達到 20.8%。民政部預測，“十四五”期間，我國老年人口將突破 3 億，邁入中度老齡化社會，于是發(fā)展智慧養(yǎng)老、大健康等新消費方向在社會上成為了共識。2021 年 10 月，工信部、民政部和國家衛(wèi)健委聯(lián)合印發(fā)了《智慧健康養(yǎng)老產業(yè)發(fā)展行動計劃(2021-2025 年)》，其中提出了拓展智慧養(yǎng)老場景，提升養(yǎng)老服務能力等六大重點工作任務。
2021 年我國全年出生人口數約 1062 萬人，較 2020 年減少 138 萬人，較之 2017 年下降了 39.8%。根據全國第七次人口普查結果，我國平均每個家庭戶的人口為 2.62 人，較之第六次人口普查的 3.10 人減少了 0.48 人，家庭規(guī)模明顯縮小。少子化及家庭規(guī)模的縮小在一定程度增加了日常家務工作的人力成本和時間成本，因此減輕生活負擔的智能家居，隨之成為了社會的需求趨勢。
④ 技術 ：信息技術高速發(fā)展，與智能家居行業(yè)相輔相成
物聯(lián)網和 5G 通信行業(yè)快速發(fā)展，為智能家居的發(fā)展奠定了堅實的基礎。全球物聯(lián)網連接數呈現(xiàn)爆發(fā)式增長，2020 年全球物聯(lián)網連接數達 131 億個，預計 2025 年將達到 240 億個，2020-2025 年年均復合增長率達 12.87%，其中智慧樓宇和智能家居成為關鍵增長點。我國是全球 5G 商用的先行者，截至2021 年底，我國累計建成并開通 5G 基站 142.5 萬個，我國 5G基站總量占全球 60% 以上;每萬人擁有 5G 基站數達到 10.1 個。
此外，云計算與邊緣計算、人工智能、大數據等新興信息技術的爆發(fā)，為智能家居行業(yè)的技術創(chuàng)新和普及創(chuàng)造了條件。具備高靈活性、可擴展性和高性價比的云計算技術能在短時間內完成大量數據處理，構成強大的網絡服務，實現(xiàn)資源的集合與按需配置，提供更為定制化、個性化的服務 ;IoT、AIoT 技術使物與物、人與人、人與物的互聯(lián)成為可能，為構造家居智能生態(tài)圈奠定基礎 ;人工智能的應用，幫助智能家居產品主動學習、適應人類，而不是像傳統(tǒng)家居設備一樣，被動地等待操縱。
針對智能家居的專項技術也正蓬勃發(fā)展。目前受到多數廠商歡迎的 ZigBee 無線通信協(xié)議，具有傳輸距離遠、最大網絡節(jié)點個數多、功耗小、性價比高的特點，能夠支持產品 5-10 年內的應用，并且不依賴于云執(zhí)行命令，使其在無網絡連接時也可正常使用 ;RFID 無線射頻幫助智能家居系統(tǒng)自動識別、感知家用電器，從而達到智能管理、節(jié)能自控的目的 ;D 類音頻放大器的應用讓語音指令的接收傳遞更為準確，也使智能音箱擁有更加出色的音質。
新技術提升智能家居用戶體驗，促進行業(yè)不斷提升產品質量，日益繁榮的行業(yè)也促使更多廠家涌入賽道，投入新技術的研發(fā)當中。
2、高凈值人群消費生活概覽
2.1 高凈值人群與高端消費市場概況
(一)高凈值家庭規(guī)模突破 206 萬戶，高端消費市場基礎強勁
高端人群，是經濟實力、社會地位、教育水平、生活品質、個人成就等方面位于全社會上游的族群。高端人群的核心判斷標準為家庭凈資產的數額。胡潤百富所定義的高端人群，家庭凈資產① 需達到 1000 萬元人民幣，即胡潤百富研究體系中的“高凈值人群”。
根據《2021 胡潤財富報告》，中國擁有千萬人民幣家庭凈資產的“高凈值家庭”數量達到 206 萬戶，比上年增加4萬戶，增幅 2%，其中擁有千萬人民幣可投資資產② 的“高凈值家庭”數量達到 110 萬戶。擁有億元人民幣家庭凈資產的“超高凈值家庭”數量達到 13.3 萬戶，比上年增加 3,300 戶，增幅 2.5%，其中擁有億元人民幣可投資資產的“超高凈值家庭”數量達到 7.9 萬戶 ;擁有 3000 萬美金的“國際超高凈值家庭”數量達到 8.9 萬戶，比上年增加 2,400 戶，增幅 2.8%，其中擁有 3000 萬美金可投資資產的“國際超高凈值家庭”數量達到 5.6 萬戶。
中國高凈值人群整體規(guī)模的持續(xù)擴大，將有利于中高端消費市場獲取更多的潛在用戶。
(二)高端消費市場均價上漲，高凈值人群的價格受容度進一步提高
高端消費品，是能夠在基礎功能以外滿足消費者更多維度需求的，在行業(yè)中具有引領及開創(chuàng)作用的，凝結企業(yè)較多經營成果的高附加值產品。
2022 年胡潤百富連續(xù)第 16 年發(fā)布中國高凈值人群消費價格指數(LCPI)，涵蓋 10 大類生活領域，124 個與高品質生活方式相關的商品價格。中國高凈值人群消費價格指數是度量中國高凈值人群生活消費品價格水平隨著時間變動的相對數，綜合反映高凈值人群購買的生活消費品價格水平的變動情況。2022 年，中國高凈值人群消費價格的總水平上漲了6.5%(高于全國 7 月 CPI+2.7% 的漲幅)。
2022 年各高端品類的消費價格指數具體表現(xiàn)如下 ：大健康板塊的平均漲幅為 -1.0%，游艇和飛機板塊 -0.8%，名校教育板塊 1.0%，汽車板塊的平均漲幅 1.9%，手表和珠寶板塊 6.2%，休閑生活板塊 8.6%，房產板塊 9.4%，奢華旅游板塊 10.2%，配飾和護膚品板塊 14.0%，高檔煙酒茶板塊15.7%。
中國高凈值人群對高端產品的價格受容度進一步提升，有利于高端消費市場需求端的可持續(xù)發(fā)展。
2.2 高凈值人群的消費生活
伴隨科技的發(fā)展和物質生活的不斷豐富，高凈值人群關于消費對象已經遠遠超出以滿足“生活任務的達成”為核心的初階需求。根據胡潤百富的觀察，高凈值人群的消費特征呈現(xiàn)“3+5”的特點，即三個基本點 ：品質、品位、品牌，五條延長線 ：科技、健康、藝術、服務、公益。高凈值人群對這八個方面的關注是推動高端消費市場持續(xù)發(fā)展的基本動力。
(一)實體消費 ：高端品質引導社交增值
當產品的銷售價值遠遠超出它自身的實際功能價值時，面子便與面值綁定在一起，形成了社交貨幣，這也是許多高端消費市場(尤其是奢侈品市場)的發(fā)展邏輯。
根 據《2022 胡 潤 至 尚 優(yōu) 品 》， 除 了 日 常 需 求(59%) 以外， 彰顯身份(58%) 是高凈值人群購買高端品牌的最主要動機。2022 年最受高凈值人群青睞的男士禮物類型是手表(15%)、電子產品(11%)。最受青睞的女士禮物類型是化妝品(18%)、珠寶(17%)。
各行業(yè)的品牌經常通過多樣化的線下活動來取得高凈值消費者的關注。晚宴(53%)、新品發(fā)布會(50%)和時裝秀(49%)是高凈值人群最青睞的品牌客戶活動，也是高凈值人群重要的社交場合。
( 二 ) 體驗消費 ：國風國潮喚醒文化自覺
中國的文化元素在不同的時代不斷自我生成、自我塑造。高凈值人群對中國特色消費對象的青睞亦是在文化自覺的過程中對精神回歸與圈層認同的追求。
據《2022 胡潤至尚優(yōu)品》顯示，高凈值人群平均每年休假 23 天，其中 26% 每年有超過 30 天的假期。日常休閑中，美食(13%)和旅游(12%)是高凈值人群最青睞的娛樂方式。這其中，中國料理和中國旅游地更受青睞。
美食方面，最受高凈值人群青睞的菜系是川菜(47%)，其次是日本料理(38%)和粵菜(34%)，中式料理占據前三中的兩席。
旅游方面，受疫情管控限制，更多家庭青睞境內旅游，其中 89% 未來三年將增加國內旅游，59% 考慮出國旅游。三亞(55%)連續(xù)十年成為高凈值人群最青睞的國內旅游目的地，馬爾代夫(40%)是最受青睞的國際旅游目的地。
中國有源遠流長的飲茶文化。2021 年全球茶葉產量國家排名中，中國以 1,000,130 噸位列全球第一。97% 的高凈值人群有喝茶的習慣，其中綠茶(22%)和紅茶(21%)分別排在第一和第二，烏龍茶(17%)和普洱茶(17%)分別排在第三和第四。
近來，新中式服飾頻頻出現(xiàn)在國際舞臺，采用天然高端面料，提倡“國風”、“禪茶”意境，定位高端消費人群，滿足他們對新中式服飾的追求，簡約中彰顯中華文化靈魂，引領未來傳統(tǒng)服飾潮流。
中醫(yī)藥也在高凈值人群的健康生活中發(fā)揮重要作用。根據《胡潤中國高凈值人群養(yǎng)生白皮書》，高凈值人群在選擇中醫(yī)保健品時 , 滲透率最高的是人參(56%), 其次為阿膠(44%), 蜂膠(30%), 燕窩(22%), 冬蟲夏草(21%)
(三)投資消費 ：時間杠桿催生復利效應
作為社會階層較高的族群，高凈值人群的消費對象經常帶有長期投資的屬性。在投資消費中，關注價值的沉淀，進而獲得比普通人更多的物質財富、健康財富、精神財富和社會財富。
92% 的高凈值人群有收藏習慣，其中珠寶翡翠(55%)、名表(49%)、中國書畫(44%)位居前三。此外，收藏古典家具、西畫雕塑和瓷器的比例均有所提升，尤其是古典家具的收藏熱情上漲了 19%。
高凈值人群最常用的私人顧問類型中，投資理財顧問占據榜首(30%)，其次為家庭醫(yī)生(19%)和營養(yǎng)師(15%)。
個人教育方面，高凈值人群“繼續(xù)深造”熱情高漲，56% 的人未來三年考慮進修 MBA、EMBA 或總裁班。游泳、跑步和高爾夫是最受青睞的運動方式。健身房(58%)和俱樂部(56%)是高凈值人群最青睞的健身場所，其次是公園等自然環(huán)境(43%)。
子女教育也是投資消費的重要板塊，根據《2021胡潤中國高凈值人群財富風險管理白皮書》，近九成高凈值人群有子女留學規(guī)劃，子女教育年均費用達 29.3 萬人民幣。《2022 胡潤至尚優(yōu)品》顯示，英國(50%)保持最受青睞的留學目的地，其次為美國(40%)、德國和瑞士(25%)。對于子女留學的專業(yè)期望，商科(43%)排在第一，其次是設計(30%)、藝術(29%)和醫(yī)學(27%)。
未雨綢繆，提前投資老年生活是高凈值人群的關注課題。《2021 胡潤中國高凈值人群財富風險管理白皮書》顯示，59% 的高凈值人群計劃在 55-65 歲之間退休，32% 希望在 65-75 歲退休，考慮在 55 歲之前退休的高凈值人群占比不到十分之一。根據泰康 ×尼爾森《2022 年中國中高凈值人群醫(yī)養(yǎng)白皮書》，理想養(yǎng)老方式的選擇發(fā)生了較大變化，居家養(yǎng)老的偏好比例三年來首次跌破半數，取而代之的是機構養(yǎng)老偏好比例逐年增長。
2.3 高凈值人群的居家生活
(一)高凈值人群的居住環(huán)境
根據《2021 中國高凈值人群健康家居特別報告》，中國高凈值人群當前住房的平均居住面積約 170 平
方米，每平方米單價約 7 萬元。61% 的高凈值人群居住在普通住宅里，其次是別墅 / 洋房，占比 19%。13% 的高凈值人群選擇聯(lián)排別墅。
在居住模式上，選擇與伴侶同住的高凈值人群所占比重最大，達到了 31% ;其次是獨自居住，占全部樣本的 24% ;20% 的高凈值人群與子女兩代同住 ;15% 與父母兩代同住，三代同堂居住的比例最小，約 9%。
(二)高凈值人群居家生活狀態(tài)
高凈值人群對室內光環(huán)境、人文環(huán)境、聲環(huán)境、熱濕環(huán)境、空氣質量及水品質等六大室內環(huán)境總體較為滿意(滿意度平均分均超過了 7 分)，但仍有一些影響居住體驗的問題存在，其中問題比較突出的前五項分別是 ：“梅雨或多雨季節(jié)潮濕感明顯”、“空氣中的灰塵感顆粒感 (PM2.5)”、“房屋隔音差”、“周圍高層建筑影響采光”和“空間的私密性 / 私屬感”。
① 臥室是重中之重
在主要生活空間中，受高凈值人群重視程度最高的是臥室。同時，臥室也是高凈值人群目前最滿意的生活空間，而廚房 / 餐廳的滿意程度最低。
② 四大生活空間的常見不足
★ 廚房 / 餐廳
對比疫情發(fā)生前，43% 的高凈值人群明顯增加了下廚的次數，人們已經不再將做飯單單視為菜肴的烹飪活動，更多的還成為同家人相處、休閑及服務家人的一種家庭活動。隨著廚房使用率的大幅提高，對其健康性、安全性和舒適性要求也越來越高。數據顯示，高凈值人群認為廚房 / 餐廳最多的問題是關于設備設施的，主要有“水槽區(qū)域潮濕，易霉變滋生細菌”、“油煙 / 油漬清潔困難 ”、“水品質較差，不能直接飲用或者烹飪”。其次是設計問題 , 例如“空間規(guī)劃不合理，實用性不足”。
★ 衛(wèi)生間 / 浴室
超三成的高凈值人群表示存在“洗漱盆使用感不好，易濺水 / 難清潔”和“毛巾難以及時烘干，易滋生螨蟲細菌”問題 ;而“干濕未區(qū)分 / 不明顯，易霉變滋生細菌”和“儲物空間不夠”是存在最多的設計類問題。“采光 / 通風不足，易處于潮濕霉菌環(huán)境”是衛(wèi)生間 / 浴室存在最主要的戶型類問題。
★ 客廳
客廳不僅是日常生活交流的地方，同時承載著會客聚會、休閑、娛樂等需求。高凈值人群認為客廳更多的問題是設計的缺失，這使得他們不能充分利用客廳空間，不滿意“與餐廳區(qū)域的隔斷效果”、“娛樂活動的空間不足”等問題。
★ 臥室
臥室是相處時間最長的住宅空間，因此臥室的“靜謐性”、“空間”等因素直接關系著居住者的休憩質量。37% 的高凈值人群認為臥室“儲物空間不夠”問題比較突出，其次是“隔音效果一般”和“干濕度 / 溫度環(huán)境難以保持適宜狀態(tài)”。
